Venmo é um serviço jurídico?

Sou um concorrente, por isso I'sou tendencioso e feliz por ser corrigido, mas também tenho conhecimento das normas para transmissores de dinheiro.

Do que posso dizer a resposta à pergunta é actualmente "não" a menos que Venmo esteja a tomar precauções para operar apenas em áreas específicas do país. Pelo que posso dizer com base nos seus clientes' testemunhos (que vêm de todo o país e em alguns casos do mundo), Venmo não está actualmente a tomar estas precauções, o que significa que poderia ser responsabilizada pela actividade sob várias leis federais e estaduais.

Venmo enquadra-se claramente na definição de um transmissor de dinheiro e é, portanto, exigido pela lei federal para se registar no Departamento do Tesouro como uma Empresa de Serviços Financeiros (MSB) e para arquivar Relatórios de Actividade Suspeita (SAR). Ver http://www.law.cornell.edu/uscode/html/uscode31/usc_sec_31_00005330----000-.html. Além disso, precisa de ter licenças de transmissão de dinheiro para cada estado em que opera, excluindo os estados que não regulamentam a transmissão de dinheiro. Os requisitos para tais licenças variam muito, e dada a quantidade de dinheiro que a Venmo tem atualmente levantado (US$ 1,2 milhões de acordo com a CrunchBase), ela mal tem dinheiro suficiente para levantar um título de garantia para seu estado de origem da Pensilvânia, que deve ser de pelo menos US$ 1 milhão. Taxas de licença e taxas legais são adicionais.

É verdade que Venmo não precisa ser um banco, mas isso não significa que esteja isento de regulamentação, como o PayPal descobriu da maneira mais difícil durante o início da última década. Além disso, qualquer empresário ou investidor que opera sem as devidas licenças está se colocando em um risco legal extremamente sério, já que o USA PATRIOT Act aumentou as penalidades para negócios não licenciados, que são descritas aqui:

http://www.law.cornell.edu/uscode/18/1960.html

FaceCash, que minha empresa opera, não é diferente. We'estamos passando pelo processo de aquisição de licenças agora mesmo (e temos o cuidado de operar apenas em certos estados como resultado), e it'é um imenso obstáculo.

Update: Venmo solicitou uma licença de transmissão de dinheiro com o DFI da Califórnia a partir de 30 de junho de 2011.